Tagliare la carne a cubetti di 2-3 cm. Sciogliere la farina e la paprica in poca acqua fredda. Sbucciare le cipolle e affettarle sottilmente. Sbucciare le patate e tagliarle a pezzi.

Scaldare poco olio e il burro in una casseruola dal fondo spesso, unire le cipolle e lasciarle imbiondire, mescolando spesso.

Aggiungere la carne e farla rosolare per qualche minuto, mescolando con un cucchiaio di legno affinché si colorisca uniformemente su ogni lato. Versare l'acqua con la farina e la paprica, mescolare e unire anche il vino, lasciandolo evaporare.

Aggiungere il passato di pomodoro, salare, pepare e unire il rosmarino, l'alloro, la maggiorana e la scorza del limone grattugiata. Versare il brodo caldo necessario a coprire appena la carne, quindi aggiungere anche le patate. Abbassare la fiamma, coprire e lasciare cuocere per circa 90 minuti, fino a quando la carne sarà tenera.

Distribuire il gulasch nei piatti insieme alle patate e al suo sugo, accompagnando a piacere con dei crauti. Se il sugo risultasse troppo liquido, è possibile addensarlo cuocendolo per pochi minuti con un'aggiunta di poca acqua fredda dove è stata sciolta della fecola di patate.